Megatendencias: el futuro de la inversi贸n

Mayo de 2019
Las megatendencias son un conjunto de aspectos de la sociedad y del entorno que se dirigen inexorablemente hacia una direcci贸n, transformando los comportamientos, los valores y los h谩bitos de consumo, cuyo impacto es global y de largo plazo. En definitiva, los grandes cambios econ贸micos del futuro.

Las constantes disrupciones tecnol贸gicas est谩n influyendo y modificando numerosos 谩mbitos de nuestra vida. Aspectos b谩sicos del d铆a a d铆a como la forma en la que nos relacionamos con los dem谩s, hasta como nos movemos por una ciudad o realizamos un pago, han experimentado una gran revoluci贸n en los 煤ltimos a帽os gracias a innovaciones digitales, especialmente el big data y la inteligencia artificial.

Esta nueva sociedad que se est谩 configurando alrededor de la digitalizaci贸n, la econom铆a colaborativa y la sociedad global y automatizada est谩 influyendo inevitablemente en la manera en la que los agentes del mercado toman sus decisiones de inversi贸n y hacia donde las dirigen. Como consecuencia, el sector de la gesti贸n de carteras de inversi贸n est谩 viviendo su propia revoluci贸n con el auge de las megatendencias. Pero, 驴en qu茅 consisten?

A grandes rasgos, las megatendencias son un conjunto de aspectos de la sociedad y del entorno que se dirigen inexorablemente hacia una direcci贸n, transformando los comportamientos, los valores y los h谩bitos de consumo, cuyo impacto es global y de largo plazo. En definitiva, los grandes cambios econ贸micos del futuro.

Su aplicaci贸n a la gesti贸n de carteras de inversi贸n se basa en apostar por compa帽铆as y/o sectores empresariales que han establecido el foco de atenci贸n y est谩n desarrollando proyectos en alguna de estas grandes tendencias, que trabajan en 谩reas econ贸micas de gran dinamismo y cuyo crecimiento no est谩 directamente condicionado por la evoluci贸n de los mercados financieros, como la rob贸tica, la biotecnolog铆a o las energ铆as renovables. En este sentido, los expertos se帽alan que a la hora de invertir en megatendencias es importante tomar una perspectiva de medio o largo plazo, buscando tendencias con fuerte crecimiento potencial. Para ello, es necesario tener en cuenta y analizar, adem谩s de las expectativas o intuiciones, los posibles escenarios, el perfil concreto del inversor, el objetivo de ganancias que esperamos y su horizonte temporal, as铆 como detectar posibles elementos o fuerzas externas que puedan influir en las megatendencias. Tambi茅n, es recomendable que la inversi贸n en megatendencias sea una parte complementaria en una cartera de inversiones.

Es f谩cilmente constatable como el inter茅s de los inversores en estos productos est谩 creciendo exponencialmente, dado que la inversi贸n en megatendencias supone una fuente de diversificaci贸n del riesgo de la cartera de inversi贸n -al no estar vinculadas al ciclo econ贸mico-, genera mejores resultados a medio y largo plazo y produce rentabilidades que no se encuentran en los activos tradicionales. Adem谩s, los inversores reclaman cada vez m谩s productos y soluciones de inversi贸n a medida, adaptados a sus necesidades cambiantes y diversas, por lo que la inversi贸n en megatendencias es una gran alternativa al permitir combinar fondos tem谩ticos.

La gestora de fondos Pictet Asesst Management ha identificado 14 megatendencias que van a marcar las decisiones de inversi贸n: econom铆a de red, desarrollo demogr谩fico, salud, polarizaci贸n, globalizaci贸n, individualizaci贸n, comercializaci贸n, crecimiento econ贸mico, desarrollo tecnol贸gico, aceleraci贸n y complejidad, democratizaci贸n, inmaterializaci贸n, sostenibilidad, as铆 como conocimiento y sociedad de producci贸n.

M贸nica Guardado, Directora de Afi Escuela, y Gonzalo Rengifo, Director General de Pictet Asset Management, durante la presentaci贸n de Megatrends Lab.

En esta l铆nea, Afi Escuela de Finanzas y Pictet Asset Management han lanzado el primer centro de investigaci贸n, innovaci贸n y formaci贸n en megatendencias aplicadas a la gesti贸n de carteras a nivel mundial, Megatrends Lab, para dar respuesta a esta nueva corriente que est谩 revolucionando los mercados de inversi贸n en todo el mundo. De esta sinergia surge adem谩s un amplio cat谩logo de formaci贸n cuyo eje central es un MOOC (curso online en abierto, por sus siglas en ingl茅s) que busca recoger el creciente inter茅s en megatendencias, contribuir a una mejor formaci贸n en este 谩mbito y que est谩 especialmente dirigida a los inversores institucionales. El programa ser谩 accesible desde junio de 2019 y constar谩 de 30 horas de formaci贸n que, una vez superadas, ser谩n acreditadas por Afi Escuela mediante la correspondiente certificaci贸n.

Tambi茅n, ambas entidades colaborar谩n para desarrollar un 铆ndice espec铆fico sobre megatendencias para que se pueda analizar r谩pidamente si una cartera de inversiones est谩 expuesta o no a este tipo de compa帽铆as. Asimismo, a trav茅s de Megatrends Lab se difundir谩n estudios y an谩lisis sobre el mercado de las megatendencias y se pondr谩n en marcha sucesivas clases magistrales sobre innovaci贸n en la gesti贸n de carteras de inversi贸n que contar谩n con expertos en distintos 谩mbitos de la econom铆a.

脕ngela S谩nchez 脕ngela S谩nchez es redactora del 谩rea de Comunicaci贸n de Afi.